Selecció adversa versus perill moral
El risc moral i la selecció adversa són conceptes molt utilitzats en l'àmbit de les assegurances. Ambdós conceptes expliquen una situació en què la companyia asseguradora es troba en desavantatge perquè no disposa de la informació completa sobre la pèrdua real o perquè assumeix més responsabilitat del risc contra el qual s'assegura. Aquests dos conceptes són força diferents entre si, tot i que s'interpreten àmpliament malament. L'article següent pretén oferir una visió general clara de què és cada concepte, juntament amb l'explicació de com són diferents entre si.
Què és la selecció adversa?
La selecció adversa és la situació en què es produeix una "asimetria d'informació" on una de les parts d'un acord té informació més actualitzada i precisa que l' altra. Això pot fer que la part amb més informació es beneficiï a costa de la part amb menys informació. Això és més freqüent en les transaccions d'assegurances. Per exemple, hi ha dos grups de persones a la població els que fumen i els que s'abstenen de fumar. És un fet conegut que els no fumadors tenen una vida més sana que un fumador, però, la companyia d'assegurances que ven assegurances de vida pot no saber qui de la població fuma i qui no. Això significaria que la companyia d'assegurances cobrarà la mateixa prima a ambdues parts; tanmateix, l'assegurança comprada tindrà més valor per al fumador que per al no fumador, ja que té més a guanyar.
Què és el perill moral?
El perill moral és una situació en què una de les parts es beneficia de l' altra, ja sigui per no proporcionar informació completa sobre el contracte que les parts celebren o, en l'escenari de l'assegurança, és quan l'assegurat assumeix més riscos que solen fer perquè saben que la companyia d'assegurances pagarà si es produeix una pèrdua. Els motius del risc moral inclouen la asimetria d'informació i el coneixement que una part diferent a un mateix serà responsable de les pèrdues incorregudes. Per exemple, una persona que hagi adquirit una assegurança de vida pot estar disposada a participar en esports d' alt risc sabent que l'assegurança cobrirà qualsevol pèrdua en cas que li passi alguna cosa a l'assegurat..
Selecció adversa versus perill moral
La selecció adversa i el risc moral sempre fan que una de les parts es beneficiï per sobre de l' altra, principalment perquè tenen més informació o tenen nivells de responsabilitat més baixos que fan pas per actuar de manera temerària. La diferència entre ambdós és que la selecció adversa és quan la part que presta el servei (com una companyia d'assegurances) no és conscient de la durada total del risc perquè no es comparteix tota la informació en formalitzar el contracte, i el risc moral es produeix quan l'assegurat sap que la companyia asseguradora assumeix tot el risc de pèrdua i el reemborsarà a l'assegurat si pateix un sinistre.
Resum:
Diferència entre la selecció adversa i el perill moral
• La selecció adversa i el risc moral sempre fan que una de les parts es beneficiï per sobre de l' altra, principalment perquè tenen més informació o tenen nivells de responsabilitat més baixos que permeten actuar de manera imprudent.
• La selecció adversa és la situació en què es produeix una "asimetria d'informació" en què una de les parts d'un acord té informació més actualitzada i precisa que l' altra part.
• El risc moral es produeix quan l'assegurat sap que la companyia d'assegurances assumeix tot el risc de la pèrdua i el reemborsarà a l'assegurat si pateix una pèrdua.
